Qual è la durata tipica di un prestito per il finanziamento di una casa?

Scegliere la durata: strategia anziché casualità

Per comprendere la durata tipica di un mutuo , dobbiamo analizzare i diversi modelli e la psicologia dei mutuatari svizzeri. Le statistiche mostrano preferenze chiare, ma non sempre fondate su basi razionali.

Il classico: il mutuo a tasso fisso da 5 a 10 anni

Se chiedi alle banche qual è il loro prodotto più venduto, la risposta è quasi sempre: il mutuo a tasso fisso.

Per molto tempo, la durata tipica di un mutuo è stata considerata compresa tra 5 e 10 anni .

• Mutuo decennale: è il "gold standard" del finanziamento immobiliare svizzero. Perché è una durata tipica dei mutui ? Perché dieci anni è un lasso di tempo gestibile. Spesso copre una fase della vita (ad esempio, i figli in età scolare). La sicurezza di pianificazione è elevata e il premio di rischio (il sovrapprezzo per la sicurezza) è solitamente moderato.
• Mutuo a 5 anni: anche questo è considerato un termine tipico per un mutuo , soprattutto quando la curva dei rendimenti è ripida, il che significa che i tassi di interesse a lungo termine sono significativamente più costosi di quelli a medio termine.

una durata tipica del mutuo da 5 a 10 anni ti dà tranquillità. Sai esattamente quanto pagherai ogni mese. Questa durata tipica del mutuo ti protegge dagli shock dei tassi di interesse, ma non ti consente di beneficiare di tagli dei tassi.

Gli sciatori di fondo: sicurezza a tutti i costi

In periodi di tassi di interesse estremamente bassi (come quello che abbiamo vissuto prima della svolta dei tassi di interesse), la definizione di cosa costituisca una durata tipica di un mutuo è cambiata . Improvvisamente, scadenze di 15, 20 o persino 25 anni sono diventate interessanti.

• Il motivo: "bloccare" il tasso di interesse storicamente basso fino alla pensione.
• Il problema: una durata così lunga non è più tipica dei mutui odierni , poiché i tassi di interesse sono aumentati e i premi per 20 anni sono spesso sproporzionatamente elevati. Inoltre, una durata così lunga priva il proprietario di qualsiasi flessibilità. La risoluzione anticipata (ad esempio, in caso di divorzio o cambio di lavoro all'estero) comporta una penale considerevole (penale per rimborso anticipato).

Corridori corti e SARON: Flessibilità al centro

All'altro estremo dello spettro c'è il SARON (mutuo del mercato monetario).

"A tempo indeterminato" è un termine tipico per indicare un mutuo ? Tecnicamente sì.

• L'accordo quadro ha una durata che va dai 3 ai 5 anni, ma il tasso di interesse viene adeguato quotidianamente (fatturato trimestralmente).
• Questa non è una tipica soluzione per chi è avverso al rischio. È la strategia per chi riesce a gestire le fluttuazioni del mercato. Storicamente, negli ultimi 30 anni, questa opzione è stata quasi sempre più economica rispetto a qualsiasi altra soluzione tipica per mutui a tasso fisso.

Intaglio: il mix lo rende

Molti esperti sconsigliano di mettere tutte le uova nello stesso paniere. Invece di una Per scegliere la durata tipica del mutuo , molti acquirenti dividono l'importo.

• Il modello: il debito viene suddiviso. Ad esempio, il 50% in 10 anni e il 50% in 5 anni, oppure in un SARON (indennità di buonuscita).
• Il vantaggio: si riduce il rischio di dover rinnovare l'intero debito in un momento in cui i tassi di interesse sono elevati.
• La trappola: scaglionare la durata del mutuo significa perdere la possibilità di cambiare banca. Poiché le tranche scadono in momenti diversi, si è vincolati alla banca. Un mutuo con una durata scaglionata consolida il rapporto con il cliente. Tuttavia, la suddivisione in tranche (scaglionamento) è ormai considerata una struttura di durata del mutuo molto comune .

Fattori che influenzano il tuo tempo di corsa personale

durata tipica di un mutuo per il tuo vicino potrebbe non essere adatta a te. I seguenti fattori definiranno la durata ideale:

• Propensione al rischio (budget): il tuo budget è limitato? In tal caso, una durata tipica del mutuo lunga (ad esempio, 10 anni) è essenziale. Non puoi permetterti di sperimentare.
• Orizzonte temporale dell'immobile: Prevedi di vendere la casa tra 5 anni, una volta che i figli se ne saranno andati? In tal caso, una durata del mutuo di 10 anni non è una soluzione sensata per te, poiché rischi di incorrere in penali al momento della vendita. Scegli una durata del mutuo che sia in linea con le tue intenzioni di vendita.
• Curva dei rendimenti (Curva ): i tassi di interesse a lungo termine sono solo leggermente più elevati di quelli a breve termine (curva dei rendimenti piatta)? Allora un mutuo a tasso fisso a lungo termine conviene. Se sono significativamente più elevati (curva dei rendimenti ripida), un mutuo con durata tipica più breve è spesso più conveniente.

Il mito della "sicurezza"

Molti credono che una lunga durata del mutuo elimini il rischio. Questo è vero solo in parte. Semplicemente sposta il rischio.

Se il tuo mutuo a tasso fisso decennale scade in un contesto di tassi di interesse elevati, sarai duramente colpito dallo "shock dei tassi di interesse".

una durata tipica del mutuo di 2 o 3 anni ti obbliga a stare al passo con l'andamento del mercato, il che spesso porta a condizioni migliori.

Conclusione

Alla domanda "Qual è la durata tipica di un prestito per il finanziamento di una casa?", si può rispondere in modo chiaro con le statistiche: la durata tipica dei mutui a tasso fisso in Svizzera è compresa tra 5 e 10 anni . Questo è l'intervallo in cui convergono le esigenze di sicurezza e ottimizzazione dei costi per la stragrande maggioranza dei mutuatari.

Ma le statistiche non sono una guida per le vostre circostanze individuali. Una durata tipica del mutuo è valida solo se si adatta al vostro stile di vita. Se avete bisogno della massima flessibilità, il SARON è l'ideale. Se avete bisogno di sicurezza finanziaria, il mutuo a tasso fisso decennale è la vostra ancora. Fate attenzione a scegliere una durata tipica del mutuo di 15 anni o più solo perché il tasso di interesse sembra basso: i costi di un rimborso anticipato possono essere rovinosi.

Spesso la strategia migliore non è quella di mantenere un unico termine tipico del mutuo , ma di combinare in modo intelligente diverse condizioni, evitando così rischi di concentrazione durante il rinnovo.

Se vuoi simulare l'impatto delle diverse condizioni di prestito sulle tue rate mensili o se la suddivisione in tranche rappresenta per te la deviazione giusta dalla tipica durata del mutuo , Loft offre strumenti di calcolo neutrali e confronti di mercato per aiutarti a decidere.

Glossario

• Durata tipica del mutuo: nel mercato svizzero si intende solitamente la durata del periodo di tasso di interesse fisso (mutuo a tasso fisso), statisticamente nella maggior parte dei casi compresa tra 5 e 10 anni.
• Penale per rimborso anticipato: penale dovuta in caso di risoluzione anticipata di un mutuo a tasso fisso prima della scadenza concordata. Un rischio con durate molto lunghe.
• Tranching : suddivisione del debito ipotecario totale in più rate con scadenze diverse. È considerata una strategia di diversificazione del rischio, ma rende più difficile cambiare banca.
• Mutuo SARON: finanziamento senza tasso di interesse fisso per anni (mercato monetario). Si differenzia da un mutuo a tasso fisso e offre flessibilità anziché una pianificazione fissa.
• Shock dei tassi di interesse: il momento in cui un mutuo a lungo termine vantaggioso giunge a scadenza e deve essere rinnovato a tassi di interesse di mercato significativamente più elevati rispetto a quelli attuali.